第1个回答 2024-04-15
一、证券公司的定义
证券公司是证券市场的主要中介机构，发挥着重要作用。它们为证券发行人和投资者提供专业化的中介服务，如证券经纪、投资咨询、保荐与承销等。同时，证券公司本身也是证券市场重要的机构投资者。
二、证券公司的主要业务
证券公司的主要业务包括：
- 证券经纪业务：代理买卖证券业务，证券公司在此业务中收取一定比例的佣金作为收入。
- 证券投资咨询业务：为证券投资人或客户提供证券投资分析、预测或建议等有偿咨询服务。
- 证券承销与保荐业务：代理证券发行人发行证券，包括代销和包销。
- 证券自营业务：以自己的名义，使用自有或依法筹集的资金，为本公司买卖在境内外证券交易所上市交易的证券。
- 证券资产管理业务：管理投资者资金，进行证券投资。
- 融资融券业务：提供融资和融券服务，帮助投资者进行证券交易。
- 证券公司中间介绍(IB)业务：为其他金融机构提供交易通道等服务。
- 直接投资业务：直接参与投资项目，获取投资收益。
三、证券经纪业务
证券经纪业务，又称代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的业务。证券公司在此业务中只收取一定比例的佣金作为业务收入。目前，我国公开发行并上市的证券，如股票、公司债券及权证等，在交易所以公开的集中交易方式进行，证券公司从事经纪业务以通过证券交易所代理客户买卖证券为主。
四、证券投资咨询业务
证券投资咨询业务是指从事证券投资咨询业务的机构及其咨询人员为证券投资人或者客户提供证券投资分析、预测或者建议等直接或者间接有偿咨询服务的活动。
五、证券承销业务
证券承销是指证券公司代理证券发行人发行证券的行为。发行人向不特定对象公开发行的证券，法律、行政法规规定应当由证券公司承销的，发行人应当同证券公司签订承销协议。证券承销业务可以采取代销或者包销方式。证券包销是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式，前者为全额包销，后者为余额包销。证券代销是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。我国《证券法》还规定了承销团的承销方式。按照《证券法》的规定，向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元的，应当由承销团承销，承销团由主承销商和参与承销的证券公司组成。
六、证券自营业务
证券自营业务是指证券公司以自己的名义，以自有资金或者依法筹集的资金，为本公司买卖在境内证券交易所上市交易的证券，在境内银行间市场交易的政府债券、国际开发机构人民币债券、央行票据、金融债券、短期融资券、公司债券等。