世界第八大奇迹复利
时间就是金钱，最常见的理解是时间很宝贵，但货币本身是具有时间价值的，如果能理解货币的时间价值，就能理解为什么富人有多么讨厌现金了，持有现金就是浪费金钱，持有时间越长，浪费的越多。
了解货币时间价值，首先我们需要了解最核心的因素——利率。
在市场经济条件下，利率的确定的方式可以用下面公式表达：
利率r=r*+IP+DRP+LRP+MRP
r*——纯粹利率，也称真实无风险率，是指在没有通货膨胀下，无风险情况的资金市场的平均利率。
IP——通货膨胀溢价，为了弥补预期通货膨胀造成的货币购买力下降的风险而给予证券投资人的补偿。
DRP——违约风险溢价，债券因存在发行者到期时不能按约定足额支付本金和利息的风险而给予债权人的补偿，风险越大，债权人要求的利率越高，也就是政府债券利率<公司债券利率；债券信用评级高的AAA公司债券利率<信用评级低的BBB公司债利率；因此垃圾债券的利率高于一般债券的利率，风险与收益率从来就分不开。
LRP——流动性风险溢价，债券因存在不能短期以合理价格变现的风险而给予债权人的补偿，流动性差低的长期债券，风险溢价就要高一点。
MRP——期限风险溢价，是指为了弥补由于市场利率上升导致证券价格下跌的风险而给予投资者的补偿，也称为市场利率风险溢价。
对于普通人，需要搞懂最基本的公式：名义利率r=r*+IP。
银行存款就是最基本的名义利率，是实际利率与通货膨胀率之和。考虑复利，国际上通用的名义利率公式：r=（1+r*）*（1+IP）-1
自从纸币替代实物，通货膨胀就一直存在，不可避免的存在，只是每年有高有低。因此名义利率一直具有欺骗性的，你要计算的是市场的实际利率，就是要剔除通货膨胀。
简单计算：r*=r-IP；或按复利计算：r*=(1+r)/(1+IP)-1；
01你的存在银行的钱贬值了吗？
大部分人的钱是存在银行的，而且大部分老百姓的钱是存定期的，我们就以三年定期存款利率为例，三年定期存款利率为2.75%。
2020年5月份最新银行存贷款基准利率表
再看看最近几年的通货膨胀率，19年因猪肉价格上涨的原因，CPI价格指数持续走高，2020年1季度疫情的原因，直接冲上了5%。
近5年的通货膨胀率
2020年前4月的CPI
取最近2年的平均通货膨胀率3.5%来计算。采用简便公式计算。实际收益率=2.75%-3.5%=-0.75%，按复利计算实际收益率为-0.72%，也就是即使存三年定期，你的钱还是在以每年-0.72%的收益率在贬值。
如果存的一年定期、活期、或者直接持有现金，就更惨了，则每年以-2%~-3.5%的速度贬值。就像这样。
前一段时间，一直有一个声音就是降息，因为经济很困难，降息可以刺激经济，但央行还是顶住的压力，称存款基准利率是中国利率体系的"压舱石"，对于维护存款市场正常秩序，防止非理性竞争发挥重要作用。
如果降低存款利率，通货膨胀率走高，人们的存款则会进一步的贬值，要知道我国可是存款大国。
02聪明的人都喜欢借钱
企业喜欢贷款，因为他们可以用借来的钱去创造更多的钱。但普通老百姓钱生钱的渠道有限，股票、基金、债券或者自己做生意。
普通人很难从银行贷到钱，但如果买房从银行贷到钱就容易很多。贷款买房是普通人最简单的财务杠杆，这样买房大部分的钱是找银行借的，然后自己剩余的钱可以用来投资，年复收益率能够在10%左右就不仅能跑赢通货膨胀，跑过贷款利率（剔除通货膨胀，实际付出的利率只有1.5%左右）就很划算了。
不是说说而已，A股上市公司十年来的年复收益率在15%以上的也不少了。
白马股年复增长率
房贷计算器的秘密
很多人知道用房贷计算器来计算自己贷款买房的按揭付款的金额，有多少人知道你每个月所需还的贷款额是怎么计算来的呢？
以贷款100万，4.9%的基准贷款利率，按揭年数30年，360期来计算，还款方式为等额本息，用房贷计算器可以计算出30年的还款总额为191万，每个月的还款额为5307.27元。
房贷计算器
货币的时间价值就是现在的钱未来值多少钱，未来的钱按一定的利率折现到现在是多少。
现在借款100万，把每个月的还贷额按期利率4.9%/12的利率折算到现在的总和也是100万，就可以算出每个月的贷款额。
还贷图解
计算公式：
1000000=A*（P/A,4.9%/12,360）,算出来的A就是上面的每月按揭还款额5307.27元。
那么你知道30年后的5307.27元，按4.7%折算到现在是多少钱吗？答案是1225.7元。
想想你30年后的工资，就知道为什么有人说，能贷款多少年就贷最高的年限，能坚持到最后绝不提前还贷款。
03复利的魔力
普通人除了贷款买房这个最简单的财务杠杆外，就是要学会如何钱生钱，显然存款和余额宝收益是抵挡不了通货膨胀的。
你需要找到一个比较湿的雪地（收益率高）和长长的赛道（年限长）。例如以投资本金为10万元，按年付收益率和投资年限可以得到最终的回报。
复利公式：未来的钱 F=P*（1+i）^n，影响未来回报取决于三个因素：本金、收益率、和年限。
如果刚走入社会，开始赚钱的时候，本金不够，则可以采用定期投入的方式，以我自己为例，每个月的工资收入定期投3000元进入理财账户，然后分批买入几只基金，设置15%收益率或者更高的止盈点赎回，然后开始下一轮定投。久而久之，也能达到不错的收益率。
普通年金终值
假设平均年化收益率在15%左右，那么30年后退休，我的本息和F=3000*（F/A，15%/12，30*12）=2076.98万元，简直是一笔巨款啊！现在也只能想想。
活30年还算简单，但保证15%的年化收益率，就有点难了，但可以努力朝着这个目标前进。
总结：
算自己财富的增值率，一定要考虑通货膨胀的影响。实际利率才是应该被深知的；对普通人来说房贷是最简单的财务杠杆，应该好好利用起来，今年推出的贷款市场报价利率（LPR），未来势必会下行，能贷多少贷多少，选择最长的贷款年限；理解货币时间价值，现在的钱未来值多少，未来的钱折现到现在值多少，记住都是复利计算；远离现金，学会钱生钱，让财富产生复利的魔力。