期权交易有多种赚钱的方法，比如买入期权是一种赚取期权溢价的方式。当你买入看涨期权时，你认为标的资产的价格将上涨，而当你买入看跌期权时，你认为标的资产的价格将下跌。如果你的预测正确，当期权到期时，你可以通过行使期权获得利润。
例如，如果你购买了看涨期权并且标的资产的价格上涨超过期权的行使价格，你可以通过卖出或行使期权来获得差价利润。
期权的四种基础策略：买入认购、卖出认购、买入认沽、卖出认沽。
买入认购，大幅看涨，支付权利金，损失有限，收益无限；
卖出认购，小幅看跌或不看涨，收取权利金；
买入认沽，大幅看跌，支付权利金，损失有限，收益无限；
卖出认沽，小幅看涨或不看跌，收取权利金。
买入看涨期权策略
买入看涨期权策略适用于看多标的市场，预期未来价格上涨会超过一定幅度的情形。买入看涨期权需要支付权利金。
到期时，当标的指数大于行权价格时，看涨期权将会行权；当标的指数小于行权价格时，看涨期权不会行权，将损失全部的权利金。买入看涨期权策略的盈亏平衡点(BEP, Break Even Point)等于看涨期权的行权价格加上权利金。
买入看跌期权策略
买入看跌期权策略适用于看空标的市场，预期未来价格下跌会超过一定幅度的情形。买入看跌期权需要支付权利金。
到期时，当标的指数小于行权价格时，看跌期权将会行权；当标的指数大于行权价格时，看跌期权不会行权，将损失全部的权利金。买入看跌期权策略的盈亏平衡点等于看跌期权的行权价格减去权利金。
卖出看涨期权策略
卖出看涨期权策略适用于预期未来标的资产价格不会出现大幅上涨的情形。卖出看涨期权收取权利金，交纳保证金。
到期时，当标的指数小于行权价格时，看涨期权的买方不会行权，卖出看涨期权策略能获得权利金收益；当标的指数大于行权价格时，看涨期权的买方将会行权，卖出看涨期权策略将会产生行权指派损失。卖出看涨期权策略的盈亏平衡点等于看涨期权的行权价格加上权利金。
卖出看跌期权策略
卖出看跌期权策略适用于预期未来标的资产不会下跌的情形，通过收取权利金以达到增强投资组合收益的目的。通常应用卖出看跌期权策略需要准备足额的现金作为保护。
当标的市场价格下跌时，对手方将会行权，卖出看跌期权策略的损失会随着标的资产的下跌而增加；当标的市场价格上涨时，对手方放弃行权，卖出看跌期权策略收取的权利金能够起到增强收益的作用。
更多期权策略的花样玩法
保护性看跌策略
保护性看跌期权又叫保险性看跌期权策略，顾名思义主要是起保护和保险作用，当持有或者欲买入标的时，担心标的价格下跌，因此买入相应数量的看跌期权，一定程度上对冲标的下跌的风险。（保护性看涨期权则是做空标的，买入看涨期权）。
保护性看跌期权的盈亏图就是持有标的损益线和买入看跌期权的损益线相合成，若标的价格下跌超过买入看跌期权的行权价格的风险就被买入看跌期权所对冲；
此外，由于你买入看跌期权需要支付权利金，因此等于说你持有标的的价格因支付权利金被抬高了，也就是你的盈亏平衡点是买入标的价格再加上权利金之后的价格。
当然，上图中红色的曲线不仅是行权交割的曲线，同时也是完全对冲下跌风险的曲线。实际当中以黑色曲线为主，并且跟随对冲程度会有不同的形态。（保护性看涨期权刚好相反）
牛市看涨期权价差策略
牛市看涨价差策略的概念，我们可以从这名字当中便大致知其含义。
首先，牛市便表示我们认为标的价格会上涨（至少不认为会跌）；其次，看涨更多的表示此组合策略主要运用看涨期权构建；价差一词则表示通过看涨期权之间的低买高卖锁定价差，并择机获得收益。
因此，牛市看涨价差组合策略就是指：买入一个行权价格较低的看涨期权，卖出一个行权价格较高的看涨期权，两者的标的和到期时间相同。
牛市看涨价差组合策略的盈亏图的形态还是比较好理解的，买入看涨期权最大损失是权利金，而理论潜在收益有限，而卖出看涨期权的最大风险是上涨的风险，因此两者结合在一起，最大的损失只是权力金的收支价差损失；同时，买入看涨期权把卖出看涨齐全的上涨风险给对冲了，因此最大的盈利=行权价格差值-权利金净支出。
牛市看涨价差期权损益图
牛市看涨价差组合策略的盈亏图的形态还是比较好理解的，买入看涨期权最大损失是权利金，而理论潜在收益有限，而卖出看涨期权的最大风险是上涨的风险，因此两者结合在一起，最大的损失只是权力金的收支价差损失；同时，买入看涨期权把卖出看涨齐全的上涨风险给对冲了，因此最大的盈利=行权价格差值-权利金净支出。盈亏平衡点为买入看涨期权行权价格加上权利金净支出。
牛市看跌期权价差策略
牛市看跌期权价差可以理解为：卖出一个平直的看跌期权，然后通过买入一个执行价格更低的虚值看跌期权来降低潜在的最大损失，同时还降低了保证金的占用。
牛市看跌期权价差策略也是一种牛市策略，与上一期文章介绍的牛市看涨期权价差相比，这种策略在建构仓位之初是权利金净流入（收到权利金）。也就是说，牛市看跌期权价差是一个贷方期权价差策略，即使目标资产价格横盘不动，你也可以从时间的流逝中赚取时间价值盈利。
牛市看跌价差期权损益图
交易者需要在卖出一个平值的看跌期权同时，买入一个虚值的看跌期权，买入和卖出必须是同一目标资产和同一到期月份。
执行价格的选择乃是期权策略的关键内容。如果卖出平值看跌期权的同时买入虚值看跌期权，则只要目标资产横盘不动或者不跌，该策略就可以赚到钱，这个方法的一个缺点是降低了最大的浅在收益。期权的策略选择总是在风险与获利的考虑之中。
熊市看涨期权价差策略
熊市看涨价差组合，是指卖出看涨期权，同时买入一手相同到期日，更高执行价格的看涨期权的组合交易方式。该组合具有收益风险均有限的损益特征，通常理解为赚取时间价值的一种保守交易方法，卖出一手看涨期权，是为了赚取时间价值，但担心上方风险无限，从而花费少量权利金卖出一手更高执行价格看涨期权以限制风险。
熊市看涨价差期权损益图
熊市看跌期权价差策略
熊市看跌期权价差策略由买入一手平值或虚值的看跌期权，并卖出一手虚值程度更深（行权价更低）的看跌期权组成。由于买入看跌期权的权利金高于卖出看跌期权的权利金，所以投资者通常要净支出权利金。
熊市看跌期权价差策略的使用动机：
投资者预期市场价格下跌但跌幅有限，或者投资者想减少买入看跌期权所支付的权利金成本，可使用熊市看跌期权价差策略。
熊市看跌价差期权损益图
当投资者预期市场价格将下跌但跌幅有限，或是买入看跌期权看空后市，并希望降低权利金支出。该策略是中长期交易策略，短线投资者不适宜采用该策略。使用该策略，应买入平值或虚值的看跌期权，卖出深虚值的看趺期权。
买入跨式策略
买入跨式策略是指同时买入相同数量、相同标的、相同到期日、相同行权价格的看涨期权和看跌期权。买入跨式策略适用于预期标的价格会有大幅波动，但不确定波动方向的情形。
买入跨式损益图
买入跨式策略的盈亏平衡点有两个：低盈亏平衡点等于行权价格减去总权利金，高盈亏平衡点等于行权价格加上总权利金。到期时，当标的价格低于低盈亏平衡点或标的价格高于高盈亏平衡点时，买入跨式策略才能盈利。
一、卖出策略之给股票收“租”
对中长线投资者来讲，不仅可以获得蓝筹公司成长收益及股票分红，还可以卖出股票期权获得收益。因为，在活跃的股票期权交易市场，很多投资者都是利用个股期权进行投资的，将持有股票变为固定资产，而其投资着眼点就是利用股票价格波幅变化，卖出较短期权，而这些卖出备兑认购期权收益长期下来也非常可观。
二、买入策略之杠杆+保险
我们都知道港股投资门槛高，所以在香港市场中有很多散户朋友们喜欢买认购期权，参与大蓝筹博弈;
买入期权不仅在风险可控条件下加入杠杆投资，有些证券公司在和投资者推荐期权交易时，还习惯用保险做类比。但是，在实际操作中，期权要如何参与交易才会对投资有保险作用呢?
小明在做恒指期货时，常会买进一个恒指期权做对冲。在当时，恒生指数在23950点，他对市场看好，因此在此时买进期货。完成交易之后，因这笔期货多仓风险没有闭口，因此若恒生指数下跌，每一点都会带来损失。
小明为管理风险，在价格下跌时在某一价格水平止损平仓。但假如他在买进期货之后，在23600点买进恒生指数看跌期权，相信在后来的交易过程中就不会太吃力。
因为持有看跌期权弥，无论恒生指数跌到哪里，他都可以在23600点行使权力，就可以锁定期货交易亏损，不会有其他额外损失。
期权有四个交易方向：
1、买购：（权利方）：看急涨
2、卖购：（义务方）看不涨、慢跌
3、买沽：（权利方）看急跌
4、卖沽：（义务方）看不跌、慢涨
期权四步赚钱法：
第一步：建立一个观点，也就是趋势的确定。
第二步：寻找合适的合约
在一样的行情中，选择不一样的合约，结果也将完全不一样。就会出现买对了指数，却没赚到钱。合约约并不是越便宜越好，只有选择最合适的才是最好的。
第三步：构建合适的仓位，把风险收益比算好，在期权交易里，仓位管理和风控永远是第一位的，仓位管理要求我们不把所有保证金或权利金放在一个合约上，风控也不仅停留在纸面或脑袋中，而是一定要执行起来毫不犹豫。
第四步：要懂得落袋为安，和及时止损。
期权分为买方和卖方。期权的买方以标的物与期权行权价之间的差价减去付出的权利金获利或者直接通过期权价格变化进行低买高卖获利。
期权又称为选择权，是在期货的基础上产生的一种衍生性金融工具。指在未来一定时期可以买卖的权利，是买方向卖方支付一定数量的金额（指权利金）后拥有的在未来一段时间内（指美式期权）或未来某一特定日期（指欧式期权）以事先规定好的价格（指履约价格）向卖方购买或出售一定数量的特定标的物的权利，但不负有必须买进或卖出的义务。